Goed voorbereid op de eisen van een overname of IPO
Een fusie, overname of een beursgang (Initial Public Offering – IPO) vraagt veel van uw organisatie. Net als bij het aangaan van een samenwerking (joint venture) en het verkopen of afsplitsen van activiteiten komen er complexe vragen op uw organisatie af rondom accounting, en interne en externe financiële rapportages. Wij helpen u graag om deze uitdagingen het hoofd te bieden. Dit doen wij vanuit onze uitgebreide ervaring met transacties en beursgangen.
Fusies, overnames & joint ventures
Accounting due dilligence
Bij grote transacties zoals overnames en het aangaan van joint ventures komen verschillende vraagstukken aan de orde op het gebied van accounting en verslaggeving. Denk bijvoorbeeld aan het opstellen van een ‘control assessment’ of de accounting van een ‘business combination’ in het kader van IFRS 3. In de due diligence-fase wilt u als organisatie begrijpen wat het effect is op belangrijke waarderings- en financierings-KPI’s. Na het sluiten van de deal, wilt u uw accounting in lijn brengen en de aankoopprijs (purchase price) optimaal alloceren in uw boeken. Wij helpen u graag met accounting, reporting en waardering bij deals zowel voor, tijdens als na de transactie.
Complexe accountingvraagstukken
Accounting vraagt om kennis van de nieuwste inzichten, of het nu gaat om de accounting bij (uitzonderlijke) transacties of om de lopende accounting. Wij ondersteunen u bij complexe accountingvragen in het kader van transacties, het opstellen van pro-formacijfers in prospectussen, conversies naar IFRS of US GAAP en vragen rondom accountingstandaarden zoals o.a. IFRS 15 – Revenue from contracts with customers, IFRS 16 – Leases, en andere externe verslaggevingsstandaarden.
Verkoop van bedrijfsonderdelen
Accounting bij verkoop
De juiste bedrijfsonderdelen afstoten op het juiste moment – dat is een van de voorwaarden om de concurrentie voor te blijven en duurzame waarde te creëren. Of u nu een spin-off wilt, een deel van uw bedrijf wilt afsplitsen (carve-out) of uw bedrijf als geheel wilt verkopen, wij ondersteunen u bij de accounting- en reporting-kwesties die hierbij komen kijken.
Zo adviseren we u met een ‘exit-readiness assessment’ en het structureren van de boekhouding voor het afgesplitste bedrijf. We helpen bij het opstellen van (pro forma) financiële overzichten, jaarrekeningen en financiële secties in een prospectus bij een afsplitsing waarmee u voldoet aan de vereisten van regelgevers, investeerders en andere stakeholders. Daarnaast ondersteunen wij bij de verslaggeving van ‘discontinued operations’ en activa aangehouden voor verkoop.
Wijzigingen in financiële verslaggevingsstandaarden
Verandering van accountingframework
In voorbereiding op een IPO, afsplitsing, fusie of overname kan het nodig zijn dat uw organisatie een ander accountingframework gaat gebruiken. Wij kunnen u assisteren bij uw GAAP-conversie – van het kwantificeren van verschillen en het opstellen van een accountinghandleiding tot en met de ondersteuning bij het opstellen van uw jaarrekening conform nieuwe verslaggevingsregels.
Nieuwe verslaggevingsstandaarden
Ook adviseren we u over de impact van nieuwe verslaggevinstandaarden en wijzigingen in wet- en regelgeving. Onze specialisten zijn op de hoogte van de ontwikkeling van verslaggeving en aankomende wijzigingen. Wij kunnen de invloed van deze wijzigingen op uw onderneming bepalen en een implementatieplan opstellen en uitvoeren.
Kapitaalmarkten
Een succesvolle beursgang
Bent u op de hoogte van de specifieke regels voor beursgenoteerde ondernemingen, het proces van een beursgang en wat daarbij komt kijken? Hoe weet u of een IPO de juiste keuze is voor uw onderneming? Hoe zorgt u ervoor dat uw organisatie na de beursgang blijft voldoen aan vereisten en verwachtingen van investeerders, toezichthouders en andere stakeholders? Wij ondersteunen u graag bij elke stap van de beursgang om zodoende de waardecreatie van dit process te vergroten:
- IPO-‘readiness assessment’
- IPO-voorbereiding
- IPO-executie
- Post-IPO-ondersteuning
Lees meer over onze IPO-dienstverlening
Uitgifte van obligaties op de kapitaalmarkt
De obligatiemarkten zijn complex en kennen verschillende vereisten. De vereisten[CvdB(1] zijn onder meer afhankelijk van de markt waar u de obligaties noteert en of u financiering wilt aantrekken bij gekwalificeerde beleggers in de Verenigde Staten (een zogenaamde ‘Rule 144A offering’). Wij ondersteunen u graag bij financieringsoplossingen zoals de planning en uitvoering van een obligatie-uitgifte.
